Basel I viittaa joukon suosituksia vuonna 1988 Baselin , komitea kokoaa yhteen keskuspankkiirit G-10-maiden johdolla on Kansainvälisen järjestelypankin vuonna Basel , jotta varmistetaan vähimmäistaso pääoman, joilla varmistetaan taloudellisen vahvuus .
Näiden suositusten, jotka tunnetaan myös nimellä vuoden 1988 Baselin sopimus (tai tarkemmin sanottuna pääoman mittaamisen ja standardien kansainvälinen lähentyminen - heinäkuu 1988, päivitetty huhtikuussa 1998), tarkoituksena oli varmistaa kansainvälisen pankkijärjestelmän vakaus . Kuten tekstissä todetaan, sopimus kohdistui ensisijaisesti kansainvälisesti toimiviin pankkeihin.
Tämän tavoitteen saavuttamiseksi on asetettu vähintään 8 prosentin oma pääoma suhteessa kaikkiin pankkien myöntämiin lainoihin.
Tämä suhde, jota kutsutaan Cooken suhteeksi komitean puheenjohtajalle suositusten antamisen yhteydessä, otettiin käyttöön useimmissa OECD-maissa vuonna 1992. Sitä mukautettiin 1990-luvun puolivälissä vastaamaan sitä. taseen riskit, kuten johdannaisriskejä, mutta se tuli nopeasti ilmi, että tarkistamista, Accord tarvittiin, jota komitea saavutetaan Basel II jonka toteuttaminen alkoi vuodesta 2006.
Baselin komitea luotiin edustajien lisäksi keskuspankkien G 10 vuonna 1974, jonka ensisijaisena tavoitteena on parantaa vakautta kansainvälisessä pankkijärjestelmässä, itsessään takaa vakautta yhä rahoitusjärjestelmän. Kansainvälistynyt.
Siksi komitea kirjoittaa tekstin johdannossa: " Pankkivalvonnan lähentymistä käsittelevän komitean työtä ohjasi kaksi perustavoitetta. Ensinnäkin uuden järjestelmän tulisi vahvistaa pankkijärjestelmän vakautta ja vakautta . Kansainvälinen pankkijärjestelmä toiseksi tämän järjestelmän on oltava oikeudenmukainen ja sen soveltaminen eri maiden pankkeihin on erittäin johdonmukaista , jotta kansainvälisten pankkien välinen kilpailuerot voidaan vähentää. "
Ensimmäisenä askeleena konkurssiriskin rajoittamisessa komitea keskittyi luottoriskiin.
Kun pankille aiheutuu tappioita myönnetyistä lainoista, se voi kattaa nämä tappiot vain kuluttamalla pääomansa. Kun koko pääoma on käytetty, pankki alkaa kuluttaa sille talletettua tai lainattua pääomaa ja on virtuaalisessa konkurssissa (on tosiasia epätodennäköistä, että se menisi pisteeseen, jossa koko pääoma kulutetaan.)
Vuoden 1988 Basel Accord asetti Cooken suhdeluvun keskiöön , mikä tarkoittaa, että luottolaitoksen lakisääteisen pääoman (laajassa merkityksessä) suhde kaikkiin sen luottositoumuksiin ei voinut olla alle 8 prosenttia. Toisin sanoen pankin on rahoitettava jokainen 100 (euroa) luottoa seuraavasti: vähintään 8 (euroa) omaa pääomaa ja enintään 92 (euroa) käyttämällä muita rahoituslähteitään, kuten talletuksia, lainoja, pankkien välistä rahoitusta jne.
Sopimuksessa määriteltiin myös, mitä on pidettävä lakisääteisenä pääomana ja mitä kaikkia luottositoumuksia.
Sopimuksessa määritellään oman pääoman kaksi osaa, ydinpääoma (peruspääoma) ja lisäpääoma sekä vähennettävät osat :
Lisäksi sopimuksessa täsmennetään, että ydinpääoman on oltava vähintään 50% pankin omista varoista.
Kaikki pankin lainasitoumukset kohdennettiin tietyin mukautuksin:
Tarkkaan ottaen sopimus sisältää vain suosituksia jokaiselle valtiolle, jäsenelle tai jäsenelle ja jokaiselle sääntelyviranomaiselle , niiden saattamiseksi osaksi kansallista lainsäädäntöään ja soveltamista.
Vuonna Euroopan unionin , sopimus on käännetty Euroopan vakavaraisuussuhde ( direktiivi 89/647 / ETY , annettu18. joulukuuta 1989). Direktiivissä annetaan nimittäjän osatekijät (painotetut riskit). Osoittaja (omat varat) määritellään myöhemmin luottolaitosten omasta pääomasta 17 päivänä huhtikuuta 1989 annetussa neuvoston direktiivissä 89/299 / ETY .
Vuonna Ranskassa , direktiivi osaksi Ranskan lainsäädäntöä asetuksen 91-05 15 päivänä helmikuuta 1991 omavaraisuusastetta valiokunnan pankki- ja rahoitusalan sääntelyä (CRBF), jossa todetaan artiklan 1 s : " The 'luottolaitoksia”(asetus n: o 94-03, 8. joulukuuta 1994), jäljempänä "oppilaitokset", vaaditaan näiden asetusten ehtojen mukaisesti noudattamaan jatkuvasti vakavaraisuussuhdetta , omien varojen määrän ja kaikkien luottoluokitusten suhdetta. riskeistä, joita heillä on toiminnastaan johtuen, vähintään 8 prosenttia. "
Vuonna 1988 Baselin sopimuksen soveltamisalaan kuuluvilla ranskalaisilla pankeilla oli riittävä oma pääoma vastaamaan tulevia vaatimuksia. Itse asiassa, kuten Jean-Louis Butschin artikkelissa Solvenssisuhteet ja ranskalaiset pankit mainitaan, julkaistiin Revue d'économie financière -lehdessä 1990 12–13 s. 5-11, " Tutkimus kansainvälisten ammattilaisten tärkeimpien ranskalaisten pankkien Cooke-suhdeluvuista, jotka on laskettu 31. joulukuuta 1988, osoittaa melko tyydyttävän tilanteen. Ranskan suurimpien pankkien keskimääräinen suhde on todellakin 8,6%, mikä asettaa heidät mediaanitilanteeseen verrattuna suuriin ulkomaisiin kilpailijoihin, muissa maissa havaitut keskimääräiset tasot vaihtelivat 7–12%. [...] Vuoden 1988 lopussa saatu keskimääräinen suhde (8,6%) vastaa 7,5 prosentin suhde vain, kun se lasketaan Baselin komitean määrittelemien lopullisten standardien mukaisesti. [...] 8 prosentin tavoite vuonna 1992, vaikkakin se vaatii huomattavia ponnisteluja, ei vaikuta saavutettavalta. "
Baselin sopimuksia sovelletaan tällä hetkellä yli 100 maassa.
Nopeasti kävi selväksi, että Basel I oli vain askel tiellä, joka ei ehkä koskaan pääty.
Ensinnäkin luottositoumusten painotusta ei eritelty riittävästi, jotta se vastaisi luottoriskin todellista monimutkaisuutta. Pankit ovat yleensä hyödyntäneet tätä syrjinnän puutetta perustamalla vakavaraisuuden välitystoimia .
Sitten 1990-luvulla syntyi uusi ilmiö, nimittäin johdannaisten räjähdysmäinen kasvu ja siten " taseen ulkopuoliset " riskit . Näitä käsiteltiin lisäsuosituksissa, jotka sisällytettiin sopimukseen noin vuonna 1996 ja joissa määrättiin erillinen omavaraisuusaste taseen ulkopuolisten sitoumusten summalle.
Vastaavasti nämä sopimukset havainnollistavat mikrotason vakauden sääntelyn rajoja, erityisesti tämän asetuksen suhdanteiden luonteen vuoksi.
Useiden vuosien valmistelun jälkeen niin kutsuttu Basel II -sopimus saatiin valmiiksi vuonna 2005, ja se on jo muutettu eurooppalaiseksi direktiiviksi. Se on täysin tuli voimaan EU: ssa 1. st tammikuuta 2007.
Vuoden 1988 sopimus (muutettuna) ei kuitenkaan häviä kokonaan siinä mielessä, että kaikki sen osat eivät sisälly Basel 2: een, ja jälkimmäisessä viitataan siihen nimenomaisesti (sen vuoksi on tarpeen viitata siihen) . Esimerkiksi taseen ulkopuolisten sitoumusten muuntokertoimista vähimmäispääomavaatimusten laskennassa käytetyn vakiomenetelmän luottoriskikvivalenteiksi Basel 2: n tekstissä todetaan: "CCF: t, joita ei ole määritelty kappaleissa 82-86, pysyvät sellaisina kuin ne on määritelty vuonna 1988 Sopia. "